Akciju opcijas: noslēpums, kuru kādreiz zināja tikai turīgie, tagad zināmi visiem

Noslēpums vairs nav

Kad akciju opcijas pirmo reizi tika ieviestas septiņdesmito gadu sākumā, turīgie daži uzreiz atklāja, ka tas ir lielisks naudas pelnīšanas instruments. Diez vai tas bija zināms ārpus bagāto akciju ieguldītāju loka, un daudzus gadus tas bija slepens rīks, ko izmantoja tikai tie, kas to zina. Šīs izvēlētās investoru grupas nekavējoties uzzināja, kā izmantot opcijas kā spēcīgu instrumentu, lai palielinātu atdevi no viņu akciju ieguldījumiem.

Tikai pēc daudziem gadiem akciju opcijas sāka iegūt statusu plašai ieguldītāju sabiedrībai. Lai gan tas joprojām ir noslēpums daudziem akciju tirgū, kas iegulda sabiedrību, tas ikdienā bieži kļūst par plaši pazīstamu akciju ieguldītāju kā vērtības instrumentu.

Hah! Es tagad esmu tavs līdzinieks, turīgā kungs!

Īsa akciju opciju vēsture

Vēsturiski iespējas pastāv jau daudzus gadsimtus, taču tā kā tā tiek tirgota šodien, tā ir salīdzinoši jauna parādība. Tieši 1973. gadā opcijas dzima tādā formā, kāda tās ir šodien. Pirms tam opcijas galvenokārt tirgoja lauksaimnieki un preču tirgotāji, cenšoties panākt cenu stabilitāti savos produktos.

Tos plaši tirgoja kā savu produktu cenu aizsardzības līdzekli. Tas ļāva šiem uzņēmējiem fiksēt nākotnes cenas, tādējādi piedāvājot lielāku stabilitāti tirgū. Lai gan šie cenu aizsardzības līgumi kalpoja stabilitātes uzturēšanai tirgū, tos reti izmantoja kā tirdzniecības instrumentus galvenokārt tāpēc, ka tiem trūka likviditātes elementa.

Tas viss mainījās 1973. gadā, kad tika izveidota Čikāgas padomes opciju birža (CBOE) un radās pirmā opciju apmaiņa. CBOE sāka piedāvāt uzskaitītās iespējas standartizētā formā, padarot pircējus un pārdevējus viegli un ērti tirgoties ar šiem instrumentiem, un tādējādi izveidojot pirkšanas un pārdošanas pasūtījumu saskaņošanas sistēmu ātri un kārtīgi.

Šajā brīdī opciju tirdzniecība bija diezgan ierobežota. Bet 1975. gadā tika izveidota Opciju klīringa korporācija, kas kalpo kā centrālā klīringa iespēja cita veida opcijām, kas tiek piedāvātas plašākai sabiedrībai.

Sākotnēji lēnām iegūstot popularitāti, investoru vidū pastāvīgi ir pieaugusi izvēles iespējas, kā rezultātā 90. gados ir straujš pieauguma temps, kas joprojām turpinās.

Pasaules atzīšana

Starp valstīm, kas nekavējoties atzina opciju piedāvātās priekšrocības, Austrālija kļuva par pirmo ārvalstu valsti, kas sekoja šim piemēram 1976. gadā, kad atvēra savu Austrālijas opciju tirgu.

Redzot iespēju panākumus ASV un Austrālijas tirgos, Eiropa strauji sekoja tendencei, kad uz kuģa ieradās daudzas valstis. Šis strauji attīstošais atvasinātais produkts tagad izceļas ar milzīgu tirdzniecības apjomu valstīs, kur tas ir ieviests.

Āzijā Honkonga sekoja vairākus gadus vēlāk, pēc tam apsteidzot Austrāliju tirdzniecības apjomā, un šodien tā ir Āzijas aktīvākais akciju opciju tirgus.

Šodien opciju tirdzniecības popularitāte turpina eksponenciāli pieaugt, un saskaņā ar Opciju rūpniecības padomes opciju līgumiem, kas ASV tika tirgoti 2007. gadā, bija gandrīz 3 miljardi, savukārt 1999. gadā tie bija tikai 507 miljoni. Tas ir gandrīz 600% pieauguma temps tikai septiņos gados! 2010. gadā tika tirgoti aptuveni 4 miljardi opciju līgumu

Tātad, kas izraisa šo fenomenālo izaugsmi un popularitāti opciju tirdzniecībā? Pieauguma parādību izraisīja vispārējās akciju investoru sabiedrības akceptēšana priekšrocībām, ko sniedz opciju tirdzniecība, salīdzinot ar ar to saistītajiem riskiem.

Pētījumi liecina, ka individuālie investori veido 60% no akciju opciju tirdzniecības.

Akciju opciju spēja dot ieguldītājam plašu izvēli akciju tirgus ieguldījumos ir tas, kas pēdējo četrdesmit gadu laikā ir licis opciju tirgum augt lēcieniem.

Statistika, ko apkopojusi Opciju nozares padome, grupa, kas izglīto ieguldītājus par iespējām, liecina, ka opciju tirdzniecības apjoms pēdējos gados ir ārkārtīgi pieaudzis. Turklāt pētījumi rāda, ka individuālie investori veido 60% no tirgus.

Bet pat šodien daudziem cilvēkiem joprojām pastāv liela riska apzīmējums, kas saistīts ar iespējām. Vienīgais akciju opciju pieminēšana izraisa drebuļus. Viņi izskata iespējas kā augsta riska sinonīmus. Bet vai automašīnas vadīšana nav ļoti bīstama tam, kurš nezina, kā vadīt? Vai persona, kurai nav zināšanu par transportlīdzekļa vadīšanu, neradītu vislielāko risku? Citējot vienu opciju ekspertu: "Akciju opcijas ir lielākais bagātības veidošanas rīks, kāds jebkad izgudrots uz šīs planētas… ja zināt, kā tās izmantot." Šī apgalvojuma galvenais elements ir: … ja jūs zināt, kā tos izmantot.

Tādā pašā veidā cilvēks, kurš zina, kā vadīt un labi pārzina mehāniskā transportlīdzekļa lietošanu, ir drošs vadītājs.

Indivīdam, kurš meklē vairāk nekā pienācīgu kapitāla atdevi ar kontrolējamu risku, atbilde var būt akciju opcijas.

Desmitiem iespēju tirdzniecības sistēmu

Individuāliem ieguldītājiem un iestādēm ir desmitiem iespēju līgumu tirdzniecības sistēmu. Katra sistēma ir paredzēta konkrēta ieguldījuma mērķa sasniegšanai.

Finanšu iestāde var izmantot ilgtermiņa pārdošanas iespējas vai citu iespēju stratēģiju kombināciju, lai ierobežotu savus laimestus akcijās, kuru vērtība ir pieaugusi. Cits ieguldītājs var iegādāties pirkšanas iespējas, nevis akcijas, lai ieņemtu pozīciju vērtspapīrā, kas viņu aizrauj. Tomēr cits var pārdot zvanus pret viņa akcijām, lai gūtu ienākumus no savas akciju pozīcijas vai tā, ko tautā sauc par segto zvanu rakstīšanu.

Starp desmitiem iespēju tirdzniecības sistēmu man personīgi patīk opciju pārdošanas stratēģija kā ilgtermiņa ieguldījumu programma. Pārdošana skaidrā naudā ir viens no maniem iecienītākajiem, kā arī kredītu starpības darījumu veikšana ilgtermiņa konsekvences nodrošināšanai, kas nodrošina pietiekamu drošības pakāpi un vairāk nekā pienācīgu atdevi.

Pēdējā laikā esmu arī vairāk iesaistījies selektīvo nestabilo uzņēmumu akciju pirkšanā, kā īstermiņa spekulatīvas spēles ātrai peļņai. Bet, kā es jau teicu daudzos savos rakstos, zvanu un likmju pirkšana ir tieša azartspēļu spēle, kurā ir cerība iesist vairāk uzvarētāju nekā zaudētāju.

Akciju opcijas, kas savulaik bija bagātīgu personu un iestāžu īpašums biržā, tagad ir kļuvušas arī par ikdienas mazo spēlētāju instrumentu.

Apskatīsim, kāpēc opciju tirdzniecība ir kļuvusi tik populāra zinošam investoram.

Ir labi zināms fakts, ka nopietniem ieguldītājiem, kas vēlas ilgtermiņa kapitāla pieaugumu, galvenie mērķi ir divi galvenie ieguldījumu mērķi:

atrast ieguldījumu mehānismu, kas efektīvi saglabātu kapitālu un samazinātu risku, saskaroties ar svārstīgu un pastāvīgi elastīgu ekonomiku
ieguldījumu mehānismam jānodrošina pienācīga peļņa, lai veicinātu kapitāla vērtības pastāvīgu pieaugumu.

Tā kā akciju tirgus ir galvenā izvēle, ņemot vērā vēsturisko rekordu, kas laika gaitā ir pārspējis visus pārējos ieguldījumus, cilvēki arvien vairāk vēršas pie akciju tirgus kā galvenā investīciju līdzekļa kapitāla pieaugumam nākotnē un stabilai naudas plūsmai. Šeit var iegūt daudz augstāku peļņas līmeni ar samērā pārvaldāmu kapitāla risku. Šeit akciju opcijām var būt liela nozīme ieguldījumu atdeves palielināšanā un zaudējumu samazināšanā.

PIEZĪME:

Visa un visa informācija, kas attiecas uz tirdzniecības akcijām un opcijām, ieskaitot piemērus, izmantojot faktiskos vērtspapīrus un cenu datus, ir paredzēta tikai ilustratīviem un izglītojošiem mērķiem, un to nevajadzētu uzskatīt par pilnīgu, precīzu vai aktuālu. Rakstnieks nav biržas brokeris vai finanšu konsultants, un tāpēc tas neapstiprina, neiesaka un nelūdz pirkt vai pārdot vērtspapīrus. Lai iegūtu pilnīgāku un jaunāku informāciju, konsultējieties ar atbilstošo profesionālo konsultantu.

Jautājumi un atbildes

Jautājums: Es esmu akciju tirgus investors. Esmu dzirdējis par akciju opcijām, bet īsti tās neesmu izpētījis. Vai viņiem ir kāda vērtība?

Atbilde: Kā akciju tirgus ieguldītājam jums JĀMĀCAS iespējas. Tas noteikti ir vērtīgs rīks, kas uzlabo jūsu akciju ieguldījumu atdevi. Varat izmantot opcijas, lai papildinātu savas esošās akciju pozīcijas, vai izmantot opcijas kā neatkarīgus ieguldījumus akciju tirgū. Iespējams, vēlēsities izlasīt manu rakstu "Kā tirdzniecības iespējas padarīs jūs labāku akciju ieguldītāju:" https: //hubpages.com/personal-finance/increase-you…